本文来源:瞭望消金;  作者:咖喱

  最近网传4家支付机构因涉嫌多项违规被银联要求暂停部分业务三个月的消息,让沉寂已久的支付行业又“火”了一把。

  瞭望消金了解到,在历经高速发展期后,当前整个支付行业增长明显出现乏力。有研究报告显示,2019年支付市场规模在9亿量级前后徘徊,新增活跃用户大多来自下沉市场。

  去年,拉卡拉在资本市场夺得“支付第一股”称号,也曾让B端市场沸腾。然而,好景持续地并不长久。近段时间瞭望消金也写过拉卡拉系列报道,揭秘其背后“秘密”。

  如今,支付行业总体情况究竟怎样?行业未来的发展趋势又将如何?通过本文,您或许能够得到答案。

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支付行业的“前世今生”

  第三方支付平台是独立于银行之外的持牌金融机构,可分为银行卡收单(如银联商务、拉卡拉收款宝)、网络支付(如支付宝、财付通、云闪付)、预付卡(如斯玛特、资和信)等。

  艾瑞智库在《2020年中国第三方支付行业研究报告》中指出,第三方支付是互联网转型的“晴雨表”。

  从发展历程来看,第三方支付市场经历了三大阶段,分别是:2013-2017的移动支付驱动阶段、2017-2019的线下场景驱动阶段及当前的产业支付驱动阶段。

  瞭望消金获悉,最早的第三支付企业是1999年成立的北京首信和上海环讯。随后中国银联成立解决多接口的问题,才给第三方支付机构“批量生产”提供了必要条件。

  2000年那会儿,中国掀起了电商热潮,商户线上收款需求给第三方支付机构创造了得天独厚的服务契机。

  而在互联网深化普及的时代,新一轮热潮也促使包括零售、金融、保险、航空、旅游、教育、物流等行业的支付方式朝线上迁徙,给第三方支付行业提供了巨大的发展空间。

  在历经十年的摸爬滚打后,2011年央行终于承认第三支付机构,并首次颁发了《支付业务许可证》,将第三方支付行业由“草莽时代”升级到“合规时代”。

  根据中国人民银行网站公布的支付牌照信息显示,截至目前,我国共有238家支付机构握着第三方支付牌照。

  随着线下场景不断丰富,第三方支付已成为推动经济社会发展的重要力量。不仅改造了传统消费形态,也催生了新的商业模式和产业链条,结束了支付行业依赖手续费微薄收入的宿命。

  如今,在云计算、大数据、人工智能等新技术,及B端、C端新需求的推动下,行业正在迈入产业支付生态。

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谁将驱动支付行业未来

  当前支付行业的格局“风起云涌”,谁将驱动支付行业的未来,也成为业内热议话题。

  据瞭望消金所知,自2016年起央行就已停止发布支付牌照,并表示坚持“总量控制、结构优化、提高质量、有序发展”的原则,一段时期内原则上不再批设新机构。

  值得一提的是,支付牌照并非永久的,其有效期仅五年。到期后,持牌机构需要进行续展才可继续从事支付业务,若续展不通过,则要求迅速退出市场。

  据悉,2016年以来,因业务变动、公司合并、续展不通过等原因,被注销支付牌照的机构共有33家。正因为供给与需求的差异化,支付牌照的价格一度猛增。

  有媒体报道透露,2018年3月,海联金汇为了获得支付牌照,斥资30.39亿元收购了第三方支付机构联动优势(该牌照业务范围包括互联网支付和银行卡收单)。

  然而,蚂蚁金服与腾讯金融两只巨兽已占据支付市场的主导地位。

  瞭望消金曾在《被“偷走”的血汗钱,谁在“助纣为虐”》一文中提到,截至目前,支付宝与财付通的市场份额已超过93%,而其他230多家持牌支付机构的市场份额还不足7%。

  在这样的“双寡头”格局下,除了产业巨头(如恒大、国美、小米、美团点评等企业)之外的玩家进入支付市场的欲望已大幅下降,当前支付牌照是“有价无市”的状态。

  而普华永道的研究也显示,与欧洲和美洲的同龄人相比,亚洲消费者在社交网络上的参与度更高,2019年,中国86%的人口使用移动支付,在全球范围内普及率遥遥领先。但当前的我国移动支付市场的规模已停止增长,与2018年几乎持平。

  此外,监管层面也在不断加大第三方支付机构“大展身手”的难度。

  从2017年央行接连出台《关于规范支付创新业务的通知》与《条码支付业务规范(试行)》等文件,限制了第三方支付机构业务的“创新”空间。

  再到《关于非银行支付机构网络支付清算平台渠道接入工作相关事宜》及《关于支付机构客户备付金全部集中交存有关事宜的通知》,明确要求第三方支付机构“断直连”,并提出至2019年1月实现客户备付金100%集中交存。

  这一系列举措,不仅直接影响到支付机构在开展业务过程中的灵活性,也斩断了大部分以备付金为主要利润来源的支付机构生存空间,情况严重的机构甚至还面临着“出局”风险。

  就拿日前网传的卡友支付、汇聚支付、敏付科技、得仕股份等四家支付机构因多项违规被银联要求暂停部分业务三个月的消息来说,由于市场合规发展空间被缩紧,小机构铤而走险为禁入类商户提供支付服务等违规行为层出不穷。

  此前瞭望消金也曝光过快钱、易宝、宝付、中金、易联等第三方支付机构被犯罪分子利用,成为获取非法利益的工具,同时为违规甚至非法平台提供“代扣”渠道的情况。

  瞭望消金认为,从长远来看,支付行业连接了产业链的上下游,掌控着商户的信息流、数据流和资金流,实属朝阳产业范畴。但支付机构的“生命线”终将根据监管政策的走向来定。

  随着监管日益趋严,支付行业的“风口”将逐渐褪去,届时哪只“猪”会重重的摔在地上?