作者 | Donovan Jones

翻译 | 美股研究社

摘要

Augmedix已经提交了4000万美元首次公开募股的拟议条款。

预计IPO定价日期:美东时间2021年10月;股票代码:AUGX。

该公司为医疗保健专业人员提供患者就诊记录服务。

AUGX在实现运营盈亏平衡方面没有取得有意义的进展,就其收入水平而言,其运营亏损和运营中使用的现金仍然很高。

公司简介

Augmedix总部位于加利福尼亚州旧金山,其成立的目的是开发一个基于SaaS的平台,使医生和其他护理提供者能够以电子方式记录他们的病人护理活动,从而提高效率。

管理层由总裁兼首席执行官埃马纽埃尔·克拉卡里斯(Emmanuel Krakaris)领导,他自2018年以来一直在该公司工作,此前是Streetline的首席执行官和Command Audio Corporation的首席财务官。

该公司为医疗从业者提供了使用智能手机或谷歌眼镜与其MDS(医疗数据专家)网络实时通信的能力,这些专家观察患者的互动(得到患者的批准),并为医生记录相关笔记,然后上传到电子健康记录系统。

Augmedix从包括DCM、McKesson Ventures、Redmile Group和Mark Thompkins在内的投资者那里获得了至少8800万美元的股权投资。

市场与竞争对手

——市场

根据Grand View Research发布的2021年市场研究报告,作为医疗记录市场的代表,2020年电子健康记录(EHR)的整体市场规模估计为268亿美元,预计到2028年将达到360亿美元。

这代表了2021年至2028年预测复合年增长率为3.7%。

这一预期增长的主要驱动力是政府继续采取举措,增加医疗保健信息技术解决方案的采用率,以提高效率,并随着行业向基于价值的医疗保健模式转变,在行业内共享和分析信息。

此外,COVID-19大流行还延迟和减少了新的业务预订,因为客户购买流程因将注意力转移到大流行危机而放缓。

——主要竞争者

Nuance Communications (NUAN)

M-Model

IKS Healthcare

AQuity

Robin Healthcare

DeepScribe

财务表现

Augmedix最近的财务业绩可以总结如下:

增加顶线收入

毛利润和毛利率不断增长

经营亏损增加

经营现金流增加

截至2021年6月30日,Augmedix的现金为1640万美元,负债总额为2760万美元。

截至2021年6月30日的12个月期间,自由现金流为负(1430万美元)。

IPO详情

AUGX拟以每股6.00美元的拟定价格出售670万股普通股,总收益约为4000万美元,不包括出售惯常的承销商期权。

现有股东Redmile Group、McKesson Ventures和DCM plus以及潜在的新股东LifeSci Venture Partners均表示有不具约束力的兴趣,以IPO价格购买至多800万美元的IPO股票。

假设在建议价格区间的中点成功IPO,该公司IPO时的企业价值(前承销商期权)将约为1.09亿美元。

剔除承销商期权和私募股权或限制性股票(如有)的影响,流通股比例约为24.55%。低于10%的数字通常被认为是“低浮动”股票,可能会受到价格大幅波动的影响。

本次IPO的上市簿记管理人是William Blair、B. Riley、Benchmark和Lake Street。

本文来源:美股研究社